Qualitätsgeprüfte Fondsauswahl: Das 4P-Prinzip
Rund 10.000 Fonds sind in Deutschland zum Vertrieb zugelassen – und die chancenreichsten gibt es bei der Skandia.
Mehr Sicherheit für Ihre Geldanlage
Nur Fonds, die die höchsten Standards bezüglich ihrer langfristigen Philosophie, ihres Anlage-Prozesses, des Fondsmanagements (Personen) und des jeweiligen Anlage-Erfolges (Performance) erfüllen, erhalten das 4P-Qualitätssiegel Fonds, qualified by Skandia. Die Investment-Experten der Skandia beobachten permanent die internationalen Aktienmärkte. Strenge Auswahlkriterien helfen ihnen dabei, aus dem Überangebot nur die viel versprechendsten Titel herauszufiltern.
Mehr Rendite für Ihr Portfolio
Die Skandia Qualitätsfonds erzielten eine durchschnittliche Mehrrendite von 3,22 % p.a.*
Die 4P-Kriterien der Skandia im Einzelnen
PhilosophieFondsmanager werden befragt, wo sie Fehlbewertungen im Markt sehen und wie sie daraus Kapital schlagen möchten. Sie müssen sich regelmäßig z.B. folgende Fragen stellen: Warum glauben sie, dass ihre Strategien denen der Mitbewerber überlegen sind? Welche Maßnahmen ergreifen sie, um besser informiert zu sein als der Markt?
Prozess
Die Skandia Experten nutzen mehrfach die Gelegenheit, sich von den Fondsmanagern umfassend das Research, die Portfolio-Konstruktion und dessen Risiko-Kontrolle erklären zu lassen. Dabei ergeben sich eine Vielzahl von Fragen, u. a.: Welche Bedeutung haben firmenspezifische (Bottom up-Ansatz) und landes- oder branchenspezifische Fakten (Top-down Ansatz)? Wie werden Unternehmen analysiert: Aufgrund der Analyse der Unternehmens-Bilanzen oder auch Vor-Ort, in der Regel also durch Unternehmens-Besuche?
Personen
Das Research-Team achtet darauf, wie kompetent die Fondsmanager sind, und ob sie ein umfassendes Verständnis der Märkte haben. Unerlässlich für eine nachhaltige Strategie: Wie hoch ist die Fluktuation des Teams? Wie ist die Teamstruktur?
Performance
Unsere Investment-Experten nehmen jede einzelne Aktie im Fonds unter die Lupe. Nur dadurch lassen sich gut gemanagte, nachhaltige Fonds von weniger guten Geldanlagen trennen. In der Branche ist es üblich, die Wertentwicklung über 1, 3 und 5 Jahre zu betrachten. Ein eigentlich schlecht gemanagter Fonds profitiert davon: Denn wer riskant investiert, hat manchmal ein gutes Jahr, das die vorangegangenen schlechten Jahre verdeckt. Aus den bloßen Zahlen wird nicht ersichtlich, worauf die Performance beruht und ob der Fondsmanager fähig ist, beständig attraktive Aktien auszuwählen.
* Nach einer internen Auswertung haben die Fonds, qualified by Skandia, also Fonds, die den 4P-Prüfprozess erfolgreich durchlaufen haben, in den letzten 5 Jahren entsprechende Fonds aus ihrer Vergleichsgruppe bei gleichen Anlagebeträgen um durchschnittlich 3,22 % pro Jahr übertroffen. Die dargestellte Mehrrendite erlaubt keine Rückschlüsse auf zukünftige Wertentwicklungen. Die Mehrrendite kann steigen, aber auch fallen. [Quelle: Skandia, Morningstar, Assets gewichtet, Benchmark jeweilige Vergleichsgruppe, Stand: 31.12.2011]
